首頁 > 資訊 > 基金 > 正文

消息：銀行代銷基金“貓膩”多風(fēng)險評估“彈性大” 不主動告知各項費用

2019-08-30 09:40:49來源：證券日報

一則客戶買基金巨虧后

，代銷銀行被判全賠的法院判例

，引起整個金融行業(yè)熱議。在這一案例中

，法院認(rèn)為基金產(chǎn)品的評級缺乏客觀性

，是該投資人...

一則客戶買基金巨虧后，代銷銀行被判全賠的法院判例

，引起整個金融行業(yè)“熱議”。在這一案例中

，法院認(rèn)為基金產(chǎn)品的評級缺乏客觀性

，是該投資人不適合投資的產(chǎn)品，判定銷售機構(gòu)賠償投資人損失

。

不過

，據(jù)記者了解，銀行代銷基金等產(chǎn)品時

，違反適當(dāng)性推介原則的現(xiàn)象并非個例

。《證券日報》記者走訪多家銀行網(wǎng)點發(fā)現(xiàn)

，理財經(jīng)理在推介基金產(chǎn)品時

，對基金的風(fēng)險提示信息不足

、風(fēng)險測評流于形式等問題頻頻出現(xiàn)。

不會主動告知各項費用

《證券日報》記者在走訪過程中發(fā)現(xiàn)

，不少銀行理財經(jīng)理在介紹基金產(chǎn)品時

，偏愛介紹基金產(chǎn)品亮點、過往業(yè)績

、業(yè)績比較基準(zhǔn)和基金經(jīng)理

。但是對產(chǎn)品的開放程度、投資方向

、投資資產(chǎn)種類及投資比例等關(guān)鍵信息

，要么只字不提，要么一筆帶過。

在某銀行網(wǎng)點

，本報記者咨詢理財產(chǎn)品

。該行的理財經(jīng)理告訴記者：“銀行的理財產(chǎn)品收益率一直在下降，目前股市處于低點有上漲空間

，可以投資基金產(chǎn)品

。有一款權(quán)益類基金產(chǎn)品賣得比較好，該基金成立于去年9月19日

，截至今年8月9日收益率達(dá)48.85%

，最大回撤僅為-13.12%。”

上述銀行理財經(jīng)理還表示

，“該款產(chǎn)品不僅過往業(yè)績表現(xiàn)優(yōu)異

，近一個月、三個月

、半年全是‘紅的’

，該基金公司和基金經(jīng)理也是榮獲業(yè)內(nèi)很多獎項，并且投研團(tuán)隊能力很強

。這款基金產(chǎn)品是主推產(chǎn)品

，很多客戶都選擇購買了這款基金。”

在理財經(jīng)理推薦產(chǎn)品的整個過程中

，并沒有對基金的投資范圍

、投資策略及其投資比例做詳細(xì)的介紹，只是大概介紹這只產(chǎn)品以偏股型為主

。

另外

，《證券日報》記者查看了多家銀行的產(chǎn)品宣傳單也發(fā)現(xiàn)

，大篇幅都是對產(chǎn)品的業(yè)績和基金經(jīng)理的介紹

，而對于產(chǎn)品成立方式、投資范圍種類

、資金投向

，說明則十分籠統(tǒng)和簡單。

例如

，一款在某銀行銷售的基金產(chǎn)品在其“投資運作情況”方面的介紹只用了短短一句話描述：“目前本基金股票倉位接近六成

。持倉主要集中在傳媒、家用電器

、房地產(chǎn)

、有色金屬

、化工

、非銀金融、機械設(shè)備等行業(yè)。”

目前

，商業(yè)銀行代銷的基金產(chǎn)品中

，產(chǎn)品的申購費、贖回費

、管理費

、托管費、銷售服務(wù)費是投資者決定購買前應(yīng)該充分了解的信息

。但是本報記者在走訪調(diào)查發(fā)現(xiàn)

，理財經(jīng)理均未主動向記者提及上述相關(guān)費用情況。

而當(dāng)記者詢問某一產(chǎn)品在互聯(lián)網(wǎng)上購買和線下購買

，有無費率差異時

，一家銀行的理財經(jīng)理才向記者告知產(chǎn)品的費率，并表示：“通過互聯(lián)網(wǎng)渠道購買基金產(chǎn)品可以享受費率的優(yōu)惠

，在銀行購買基金雖然沒有折扣優(yōu)惠

，但是銀行可以提供售后服務(wù)，主要包括產(chǎn)品運作報告

、市場觀點

、操作建議。”

了解產(chǎn)品但“不想了解客戶”

事實上

，在前述披露的客戶買基金巨虧代銷銀行被判全賠的案例中

，法院之所以支持投資人的主張，一個重要的因素在于法院認(rèn)為

，該產(chǎn)品購買人的風(fēng)險評估結(jié)果為“穩(wěn)健型”

，其投資去向選擇為“本金10%以內(nèi)的損失會出現(xiàn)明顯焦慮”等。而該基金產(chǎn)品是該投資人不適合投資的產(chǎn)品

，判定銷售機構(gòu)賠償投資人損失。

根據(jù)資管新規(guī)

，金融機構(gòu)發(fā)行和銷售資產(chǎn)管理產(chǎn)品

，應(yīng)當(dāng)堅持“了解產(chǎn)品”和“了解客戶”的經(jīng)營理念，加強投資者適當(dāng)性管理

，向投資者銷售與其風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力相適應(yīng)的資產(chǎn)管理產(chǎn)品

。禁止欺詐或者誤導(dǎo)投資者購買與其風(fēng)險承擔(dān)能力不匹配的資產(chǎn)管理產(chǎn)品

。金融機構(gòu)不得通過拆分資產(chǎn)管理產(chǎn)品的方式

，向風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力低于產(chǎn)品風(fēng)險等級的投資者銷售資產(chǎn)管理產(chǎn)品。

一般來講

，金融機構(gòu)判斷投資者的適當(dāng)性時依靠“風(fēng)險測評”

，但是在理財產(chǎn)品銷售時，理財經(jīng)理是否真的是從投資者的適當(dāng)性角度去推介產(chǎn)品還要打一個“問號”

。

如在走訪調(diào)查中

，當(dāng)《證券日報》記者表示想咨詢基金產(chǎn)品時，多數(shù)銀行的理財經(jīng)理不會主動詢問風(fēng)險承受能力

，而是直接推薦熱銷的產(chǎn)品

。其中，不乏一些風(fēng)險等級較高的產(chǎn)品

。

在某股份制銀行支行網(wǎng)點

，該行的理財經(jīng)理直接向記者推薦了一款混合型偏股的基金產(chǎn)品。當(dāng)記者表示自己是穩(wěn)健型投資者

，不知道是否能夠買這款產(chǎn)品時

，上述銀行的理財經(jīng)理表示

，“主要看測評結(jié)果

，如果不符合上述產(chǎn)品的風(fēng)險等級是無法購買的，但是風(fēng)險評估都是可選的題目

，自己可以把分?jǐn)?shù)填高一點

，分?jǐn)?shù)選高了就能買。”

在另一家股份制行網(wǎng)點

，當(dāng)記者表示讓理財經(jīng)理推薦產(chǎn)品時

，該行的理財經(jīng)理為記者推薦的產(chǎn)品中，有兩款產(chǎn)品是銀行代銷的基金產(chǎn)品

，而且都是偏股票型的基金產(chǎn)品

。而理財經(jīng)理在推薦之前也沒有主動詢問記者的風(fēng)險承受能力。

另外

，本報記者發(fā)現(xiàn)銀行在產(chǎn)品的宣傳單上都會有風(fēng)險提示：“本產(chǎn)品由某某基金發(fā)行與管理，代銷機構(gòu)不承擔(dān)產(chǎn)品的投資

、兌付和風(fēng)險管理責(zé)任

，本材料不作為任何法律文件，基金管理人不保證基金一定盈利

，也不保證最低收益

。基金管理人過往業(yè)績不代表其未來表現(xiàn)

。投資者購買基金時

，請仔細(xì)閱讀本基金的《基金合同》及最新的《招募說明書》，并根據(jù)自身風(fēng)險承受能力謹(jǐn)慎選擇

。”

但是

，本報記者在咨詢基金產(chǎn)品的過程中，銀行的理財經(jīng)理都沒有先向記者進(jìn)行風(fēng)險提示

。

責(zé)任編輯：孫知兵

免責(zé)聲明：本文僅代表作者個人觀點

，與太平洋財富網(wǎng)無關(guān)。其原創(chuàng)性以及文中陳述文字和內(nèi)容未經(jīng)本站證實

，對本文以及其中全部或者部分內(nèi)容

、文字的真實性、完整性

、及時性本站不作任何保證或承諾

，請讀者僅作參考，并請自行核實相關(guān)內(nèi)容

。
如有問題

，請聯(lián)系我們！

精彩推薦

閱讀排行

快訊：長線投資價值凸顯 MSCI主題基金持續(xù)擴容
上一篇2019-08-29 15:30:14

！40年40人，這家企業(yè)居然兩人上榜

！" />

！40年40人，這家企業(yè)居然兩人上榜

，盧俊卿再捐2億扶貧" />

，盧俊卿再捐2億扶貧">有感慈善回歸圣壇，盧俊卿再捐2億扶貧

揭秘東方今典集團(tuán)總裁張冉：18歲就開始下工地看圖紙

關(guān)于我們　-　聯(lián)系方式　-　版權(quán)聲明　-　招聘信息　-　友鏈交換　-　網(wǎng)站統(tǒng)計

太平洋財富主辦版權(quán)所有：太平洋財富網(wǎng)

?中國互聯(lián)網(wǎng)違法和不良信息舉報中心

未經(jīng)過本站允許請勿將本站內(nèi)容傳播或復(fù)制業(yè)務(wù)QQ：331986683

感谢您访问我们的网站，您可能还对以下资源感兴趣：

五月婷婷操大逼,我和岳坶一起看片,久久精品无码一区二区三区,好硬好大我还要好爽视频,日本99热爱精品,日韩美女乱婬试看视频网站 ,寡妇下面水多好紧视频 ,亚洲AⅤ一区二区三区,色www亚洲国产张柏芝,亚洲av无码男人的天堂无广告,精品久久久久久久免费自慰,久久精品国产大片免费观看,AV影片影音先锋一本大道香蕉,香蕉97超级碰碰碰免费公开 ,啊轻点好爽在线观看,亚洲视频欧美不卡,久久精品国产99久

456亚洲人成在线播放网站国产污污网站免费看波多野结衣性爱网站精品自拍日本日韩少妇150P 久久91精品国产91久久免费A片伦费影视在线观看亚洲国产一二 99久久et这里只有精品18 亚洲AV美女一区二区三区国产成人在线综合网一区二区免费在线视频 XXXX日本高清1 男男gv在线播放网站亚洲亚洲日韩国产新品天堂在线日本不卡一区色多多国产AV二区三区最近中文字幕大全免费日本亚州视频在线八a 妺妺窝人体色www金莲精品欧美伦欲视频精品国产亚洲第一区二区三区国产成人精品一区二三区2023 中日韩人妻一级精品毛片午夜视频在线在免费视频亚洲啊啊啊啊 2021在线看片免费人成视频激情综合亚洲九月色亚洲va中文字幕不卡无码免费无限永久在线观看污污网址看男女日皮视频在线观看青青草国产播放视频黄色一级视频免费看国内精品自产拍在线观看亚洲欧美日产综合在线网性色亚洲中文自拍另类Av片成人一级黄片免费观看最新国产精品自在线观看国产福利第一导航呦男呦女精品视频八区在线的最新免费国产国产中文字幕亚洲精品宅男福利导航紧身裙连裤袜波多野结衣欧美成综合网站少妇久久综合 A片调教在线免费播放网址欧美3d怪物H动漫播放白丝jk插进去喷水视频粗大掹烈进出高潮视频 2021精品亚洲中文字幕最刺激的乱惀小说喷水网国产美女遭强开双腿在线观看农村国产一级一级A片一性一交一口添一摸视频超级碰碰青草免费视频APP 久久精品国产大片免费观看国产精品毛片va一区二区三区国产美女视频免费曰批免费视频观看40分钟中文字幕在线永久视频国产精品所白浆视频又色又粗又长又大的三级久久久精品免费齐齐国产精品自拍自偷伊人色综合一区二区三区强行交换配乱婬bd 久久中文字幕系列 mm1313国产精品久久尤物92福利视频午夜1000合集 97国产最新免费公开视频丝袜美腿视频一区二区三区 aⅴ调教视频国产精品一区二区丝瓜国产精品成熟老女人风间由美性色一区二区三区亚洲国产精品激情一区二区 91新超碰极品盛宴分类 XX一个色综合国产色综合午夜福利合集青青青视频自偷自拍在线观看免费AV啊啊啊啊不要青青草成人视频在线视频偷拍亚州av综合色区无码一区亚洲另类自拍图五月丁香激情综合视频国产精品1000部在线观看亚洲一区二区不三区不卡国产精品情侣自拍又粗又大又爽又紧免费视频亚洲日韩AV中字在线网站亚洲有码一区二区三区视频亚洲AV成人片色欲在线观看品久久二区三区久草欧美精品国产丰满麻豆videosshd 精品不卡一区二区日本XXXX视频在线观看免费国产精品亚洲小说专区白丝jk国产一区二区三区伊在人天堂亚洲香蕉精品区国产综合日本亚洲777 张开腿无遮无挡在线观看久久久久久久99精品免费观看中文乱码一区高潮在线喷另类老妇性BBWBBW 超清中文乱码字幕在线观看国产三寸白浆喷潮直流视频少妇一区二区三区黄亚洲中文字幕乱码电影国产精品亚洲日韩久久亚洲中文字幕久久无码精品国外欧美一区二区中美日韩印度亚洲综合在线国产区精品系列在线观看不免费又爽又刺激的网站美女被狂插出水茄子在线看片免费人成视频亚洲性色成人av天堂黄、作爱免费视频亚洲狂野国产AV 手机看片久久国产永久免费好男人www 中文字幕婷婷日韩欧美亚洲白洁国产剧情Av手机在线尤物成人影院yw193在线观看欧美v亚洲v日韩v最新在线国产未满十八岁午夜欧美老妇理论片白浆高潮国产免费精品国产高清一区二区三区国产嫖妓一区二区三区无码国产精品1区2区3区在线播放 h娇喘喷水抽搐高潮视频欧美乱妇日本无乱码特黄大片国内私拍哺乳精品视频又大又粗又长外国一级黄在线看片免费人成视频在线观看亚洲精品福利片欧美孕妇变态重口另类欧美亚洲综合在线国产91麻豆免费观看 h视频网站黄国产情侣草莓视频在线色五五月五月开在线观看九九热精品免费观看 992免费视频网站十八禁网站gay 亚洲午夜福利在线视频女人把私人部位扒开视频在线看 www欧美性爱色露一区二区亚洲Aⅴ天堂在线观看忘忧草在线社区www日本亚欧性爱欧美日韩国产一区二区国产精品亚洲二区在线看疯狂做受DVD免费播放 99久久国产综合精品无码 a女激情视频在线观看日本高清=区视频在线

消息：銀行代銷基金“貓膩”多 風(fēng)險評估“彈性大” 不主動告知各項費用

精彩推薦

閱讀排行

推薦閱讀

消息：銀行代銷基金“貓膩”多風(fēng)險評估“彈性大” 不主動告知各項費用