當前觀察：*ST華源：重組助“扭虧”

，公司于11月17日接受證監(jiān)會上市并購重審核委員會審核。此前，*ST華源發(fā)布重大資產重組草案(修訂稿)，擬以發(fā)行股份方式購買華電煤業(yè)集團有限公司(下稱“華電煤業(yè)”)持有的山西錦興能源有限公司(下稱“錦興能源”)51%股權，交易標的價格暫定為107.33億元。

(資料圖)

錦興能源主營煤炭開采

、洗選加工業(yè)務。年，錦興能源實現(xiàn)營業(yè)收入91.18億元，實現(xiàn)凈利潤39.51106.62%和292.74%。

*ST華源表示，本次交易完成后

，公司每股收益(截至6月末)將由-0.74元/股提升至-0.09元/股，公司盈利能力將得到大幅改善。

重組修復業(yè)績

本次收購錦興能源

，*ST華源擬采用全部發(fā)行股份方式，以2.27元/股發(fā)行47.28億股。截至評估基準日，錦興能源股權的賬面價值約為77.34億元，公司股權評估值為210.44億元，評估增值率約為172.11%。

同時

，*ST華源擬以2.1元/股價格，向包括華電集團及其關聯(lián)方在內的不超過35名符合條件的特定投資者募集配套資金不超過26.80億元。

本次交易對方華電煤業(yè)與*ST華源同屬于華電集團控制企業(yè)

。本次交易前，華電集團直接持有*ST華源44.8%股權，為上市公司第一大股東；本次交易完成后(不考慮配套融資)，華電煤業(yè)將直接持有*ST華源47.28億股股份，占比70.62%，成為新晉第一大股東；華電集團持股比例降至13.16%，其他社會公眾股東持股比例降至16.22%，華電集團通過直接和間接方式合計持有*ST華源83.78%股權。在考慮配套融資后，華電集團將合計持有*ST華源83.59%股權