硅料漲價(jià)效應(yīng)被放大 今年硅料供需維持“緊平衡”

在“碳達(dá)峰

、碳中和”目標(biāo)的催化下，A股光伏板塊價(jià)值邏輯或許將發(fā)生微妙轉(zhuǎn)變。

一方面

，固有的、依靠發(fā)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈供需變化，從而按圖索驥的投資策略依然奏效;但另一方面，也應(yīng)看到，如今肩負(fù)著重大使命，又備受矚目的光伏產(chǎn)業(yè)，比以往任何時(shí)候都更為需要產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同，一種內(nèi)生的、市場(chǎng)化的供需平衡機(jī)制正愈發(fā)有效。

受到包括中國提出“碳達(dá)峰

、碳中和”目標(biāo)在內(nèi)的全球綠色政策興起影響，業(yè)界普遍上調(diào)了對(duì)2021年、2022年全球光伏新增裝機(jī)的預(yù)期(165GW-200GW不等)。但根據(jù)中國有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)硅業(yè)分會(huì)(以下簡稱“硅業(yè)分會(huì)”)數(shù)據(jù)，截至2021年初，全球太陽能級(jí)硅料在產(chǎn)產(chǎn)能約為56萬噸(主要集中于中國，其中海外產(chǎn)能近10萬噸)，而這與165GW-200GW裝機(jī)對(duì)應(yīng)的約58萬噸-70萬噸硅料需求，存在明顯短缺。

正是上述預(yù)期的改變

，與始于去年八九月份的硅料供需失衡實(shí)現(xiàn)了“銜接”，兩股力量“接力”推升了曾長期沉寂的硅料價(jià)格，也為二級(jí)市場(chǎng)演繹行情，提供了及時(shí)的“基本面”支撐。

下游電池、組件價(jià)格走勢(shì)

與上游硅片

、硅料背離

春節(jié)前不久(2月4日-5日)

，A股中于硅片環(huán)節(jié)最具實(shí)力的兩大標(biāo)的——中環(huán)股份、隆基股份相繼上調(diào)了其單晶硅片產(chǎn)品的售價(jià)